Dividendgroei

Als we ook VF Corporation meenemen (dividendverlaging 42% dit jaar) komt de gemiddelde dividendgroei uit op ‘slechts’ 3%.

Deze fondsen bieden je toegang tot een mandje van dividend-aandelen die geselecteerd zijn op basis van bepaalde criteria, zoals dividendrendement, dividendgroei, dividendkwaliteit of dividendaristocratie.

Dividendportefeuilleaandeel Broadcom blijft uitblinken qua dividendgroei, met een nieuwe verhoging van ruim 14% tot $5,25 per kwartaal.

Eén van de mooiste aandelen in de sector is en blijft voor mij Microchip, vooral natuurlijk vanwege de extreme dividendgroei én de unieke verhoging per kwartaal.

Het dividend gaat nu al 57 jaar op rij omhoog, maar de dividendgroei zwakt steeds verder af.

Het mooie van het bedrijf is dat het echt aanstuurt op dividendgroei; doelstelling is het dividend jaarlijks harder te laten groeien dan de winst per aandeel.

Het vooruitzicht dat de premie-inkomsten behoorlijk konden stijgen, vormde samen met de aantrekkelijke waardering en dividendgroei de ingrediënten voor mijn koopadvies.

Het zijn echter vooral de matige dividendgroei en de voorzichtige prognose die de aandacht trekken bij de medisch fabrikant.

Kao (beurswaarde €18 mrd en 2,8% dividend) blinkt echter allerminst uit qua dividendgroei en doet het de laatste jaren slecht op de beurs, vergelijkbaar met de echte Europese ‘Aristocrats’ Novartis, Roche, Sanofi en Nestlé.

KMO’s groeien doorgaans dynamischer en bieden een hogere dividendgroei, wat ook tot uiting komt in de aandelenkoersen op middellange tot lange termijn.

Met het oog op het inkomensverlies zijn aandelen met een hoog dividendrendement en hoge dividendgroei de betere keuze.

Normaliter moet dividendgroei de komende jaren weer op de agenda staan, als er geen heel gekke dingen gebeuren in 2024.

Ook L3Harris, dat middenin een grote overname zit, stelt teleur met 1,8% dividendgroei in 2023, net als Tecan en DSM, die nauwelijks verhogen.

Op de lange lijst met all-time highs in de Verenigde Staten staan deze week weer vele tientallen prachtige dividendgroei-aandelen, waaronder portefeuillefondsen als Broadcom, ITT,KLA Corporation, Roper Technologies en Monolithic Power.

Per saldo krimpt het totale dividend bij Randstad, dat ondanks verschillende verlagingen de laatste decennia per saldo wel hoge ogen gooit met een gemiddelde jaarlijkse dividendgroei van ruim 15% over de laatste twintig jaar.

Tot dusverre verhoogde bijna de helft (31 aandelen) het dividend, met de opvallende constatering dat de dividendgroei met gemiddeld 4,5% YTD erg laag is.

Van sommige aandelen mag je nu eenmaal een minimale dividendgroei verwachten, zeker in bepaalde sectoren zoals medische technologie.

Wat blijkt; TKH is over de laatste twintig jaar de koploper in Nederland met een gemiddelde jaarlijkse dividendgroei van 16,7%, let wel, per jaar.

Zo krijgen de snelste groeiers, waarvan we uiteraard ook de komende jaren een blijvend sterke dividendgroei verwachten, meer ruimte.

Centraal bij het bedrijf staat een ijzersterke kasstroom, die naast sterke dividendgroei vooral de indrukwekkende serie overnames financiert.